日本ロジスティクスファンド投資法人(JLF) 日本ロジスティクスファンド投資法人(JLF) 物流の、未来にかける

利益超過分配金について

利益超過分配に関するFAQ

Q1. 「利益超過分配」とはどのような意味ですか
A1.

利益超過分配金は、会計上の利益を超えて金銭を分配することで、「資本の払戻し」という形で「出資総額」を取り崩して投資主の皆さまに分配します。

なお、REITは通常、税法上の特例要件を満たすため配当可能利益の90%を超える額の利益の分配を行っていますが、投信法では、利益を超えて金銭を分配することが認められています(欠損の場合でも分配できます)。

Q2. 「利益超過分配金」の原資は何ですか
A2.

利益超過分配金は、「出資総額」や「出資剰余金」からの分配になり、本投資法人で現在留保している現金を原資として使います。

一般的に、会計上の利益は、REITがテナントから受け取る賃料の総額から様々な費用を控除したもので、REITは会計上の利益のほぼ100%を分配しています。この「様々な費用」の一つである減価償却費は、購入した建物等の規則的な方法による費用化であり、現金支出を伴わない会計上の費用です。このため、減価償却費は費用として利益の額から控除される(会計上の利益は減少)一方で、減価償却費相当額の現金は本投資法人に留保されますので、この減価償却費を原資として「資本の払戻し」という形で投資主の皆さまに分配します。

なお、現時点で継続的に利益超過分配を実施する予定はありません(ただし、本投資法人が保有する物件の再開発事業の実施により、一時的に利益の額が大幅に減少する場合には、利益超過分配の実施を検討することがあります。)。

利益超過分配に係るご照会先

  1. 一般的なご照会
    投資主名簿等管理人 三井住友信託銀行株式会社 証券代行部
    電話番号 0120-782-031(フリーダイヤル)
    受付時間 9時~17時(土日祝及び同社所定の休日を除きます)
  2. 投資主様各位の取得価額の調整等に関する具体的なご照会
    現にお取引のある口座管理機関(証券会社等)または最寄りの税務署にご相談ください。
  3. 税務申告等に関するご照会
    最寄りの税務署にご相談ください。